進入2022年,受宏觀因素影響,PC、智能手機等消費電子行業(yè)步入下行周期,此時如果產(chǎn)品漲價無疑會進一步抑制市場需求。但面對原材料價格飆漲的壓力,上游半導(dǎo)體廠商似乎別無選擇。
7月17日,有產(chǎn)業(yè)鏈消息人士向觀察者網(wǎng)透露,美國CPU巨頭英特爾已經(jīng)告知客戶,由于全球通脹導(dǎo)致生產(chǎn)和原材料成本飆升,英特爾將從今年10月也就是第四季度開始,對大部分產(chǎn)品實施廣泛的價格上調(diào),涉及服務(wù)器和個人電腦CPU,以及包括PCH、FPGA、NUC迷你電腦和其他連接芯片在內(nèi)的產(chǎn)品組合。
英特爾公司向觀察者網(wǎng)證實了將要提價的消息。該公司表示,在第一季度財報電話會議上,英特爾就已宣布由于通貨膨脹壓力,將在某些業(yè)務(wù)細(xì)分領(lǐng)域提高定價。針對定價調(diào)整,該公司已開始通知相關(guān)客戶。
過去的2021年,與PC相關(guān)的客戶端計算事業(yè)部(CCG)仍是英特爾最核心的部門,年內(nèi)實現(xiàn)營收410.67億美元(約合人民幣2800億元),占總營收比重達(dá)到55%,但同比增速僅1.3%。
英特爾本次調(diào)價正值美國和全球通脹飆升之際。7月13日,美國勞工部公布的數(shù)據(jù)顯示,6月該國消費者價格指數(shù)(CPI)環(huán)比增長1.3%,創(chuàng)2005年來最高紀(jì)錄,同比增長9.1%,創(chuàng)1981年底以來最大漲幅。
“英特爾本次調(diào)價的主要原因就是供應(yīng)鏈緊張以及通貨膨脹帶來的成本上漲。”產(chǎn)業(yè)鏈人士告訴觀察者網(wǎng),英特爾此次調(diào)價將于2022年10月2日起生效,其中可編程解決方案事業(yè)部的相關(guān)產(chǎn)品調(diào)價將于2022年10月9日起生效。不過,該公司并未透露具體的價格漲幅。
有外媒援引行業(yè)人士的消息稱,由于生產(chǎn)和材料成本的飆升,提價是必要的。英特爾針對不同芯片的漲價幅度可能有所不同,價格漲幅可能在個位數(shù),某些情況下也可能達(dá)到10%-20%,但最終計劃尚未敲定。
讓半導(dǎo)體行業(yè)感到定價兩難的是,一方面大宗商品、原材料、航運和勞動力成本的不斷上升給利潤帶來了壓力,但另一方面通脹飆升也壓低了消費者的購買力和消費欲望。
2022年上半年,受俄烏沖突、全球通脹以及疫情對供應(yīng)鏈擾亂的影響,智能手機、個人電腦、電視和游戲機的市場需求持續(xù)下滑,設(shè)備制造商的庫存正在積壓,三星電子已經(jīng)延長“暫停從供應(yīng)鏈拉貨”的期限,部分零部件甚至到年底都不需要再進貨。
7月14日,臺積電總裁魏哲家在投資者會議上坦言,由于智能手機、PC和消費電子產(chǎn)品需求轉(zhuǎn)弱,半導(dǎo)體供應(yīng)鏈庫存過高,將需要幾個季度來重新平衡。隨著整個供應(yīng)鏈采取行動,預(yù)計2022年下半年庫存水平將呈現(xiàn)下降現(xiàn)象,可能會一路調(diào)整到2023年上半年。
2022年二季度,智能手機不再是臺積電增長的主要動力
英特爾的許多關(guān)鍵個人電腦客戶,如宏碁(Acer)和華碩電腦(Asustek Computer),也都已經(jīng)公開警告需求將出現(xiàn)低迷。
7月13日,宏碁董事長陳俊圣直言,該公司已不存在芯片短缺的問題,“情況變了,最近一些芯片供應(yīng)商的首席執(zhí)行官甚至打電話給我,要求從他們那里購買更多的芯片”。
“現(xiàn)在宏碁的供應(yīng)商感受到需求反轉(zhuǎn),但半導(dǎo)體設(shè)備供應(yīng)商還在‘嘻嘻哈哈’的,沒有感受到需求轉(zhuǎn)變,但市場狀態(tài)有跡可循,需要警覺并謹(jǐn)慎考慮公司的資源分配,決定何時該沖、何時該收。”陳俊圣坦言。
隨著半導(dǎo)體景氣周期迅速翻轉(zhuǎn),陳俊圣擔(dān)憂,現(xiàn)在臺灣島內(nèi)有20座12英寸晶圓廠正在建設(shè),每一座建筑成本約新臺幣1200億元(約合人民幣270億元),“這時候蓋下去,未來產(chǎn)能利用率若上不來,會非常危險,甚至?xí)訐u臺灣根本。”
消費電子需求低迷,已是不爭的事實。
觀察者網(wǎng)查詢市場調(diào)研機構(gòu)IDC發(fā)布的數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn),全球傳統(tǒng)PC出貨量在2022年一季度同比下降5.1%后,二季度下滑幅度進一步加大,達(dá)到15.3%,共計出貨7130萬臺。其中,前三名分別是聯(lián)想、惠普和戴爾,出貨量分別同比下降12.1%、27.6%和5.3%。這也是PC行業(yè)增長兩年后,連續(xù)第二個季度出貨量下滑。
“對經(jīng)濟衰退的擔(dān)憂繼續(xù)加劇,削弱了各細(xì)分市場的需求。隨著消費者對消費變得更加謹(jǐn)慎,并再次習(xí)慣于跨設(shè)備類型(如手機和平板電腦)進行使用,消費者對個人電腦的需求在短期內(nèi)有所減弱,從長期來看甚至有消失的風(fēng)險。”IDC研究經(jīng)理Jitesh Ubrani評論稱。
市場調(diào)研機構(gòu)Gartner近期的預(yù)測顯示,2022年全球PC出貨量將大幅下滑9.5%。其中,企業(yè)對PC的需求預(yù)計將同比下降7.2%,個人消費者對PC的需求下滑更為明顯,將下降13.1%。
市場萎靡,終端廠商最為敏感。
臺媒《工商時報》7月9日傳出,美國PC廠商戴爾緊急通知面板廠,自7月起臺式機和筆記本電腦顯示面板訂單下調(diào)50%,受影響的包括京東方、LGD、友達(dá)、群創(chuàng)、華星光電、夏普等中韓面板廠。而且,戴爾為了控制財務(wù)庫存及避免存貨跌價損失,不管之前是否簽署供貨及數(shù)量保證協(xié)定,通通直接下調(diào)訂單。
由于每臺筆記本電腦顯示器只需一塊面板,同樣每臺臺式機通常也只需配備一臺顯示器。因此,戴爾將筆記本、臺式機顯示器面板砍單50%,也意味著戴爾整個PC產(chǎn)品線將砍單50%。
在此背景下,顯卡(GPU)也不再短缺,且價格已低于過去24個月。
作為CPU巨頭,英特爾早在今年4月就發(fā)出警告稱,宏觀經(jīng)濟前景悲觀,需求正在減弱。
根據(jù)市場調(diào)研機構(gòu)Mercury Research發(fā)布的數(shù)據(jù),2022年一季度,英特爾在X86 CPU領(lǐng)域的市場份額為72.3%,AMD為27.7%。而在2021年同期,英特爾的市場份額為79.3%,AMD為20.7%,顯示出AMD對英特爾的市場份額造成明顯沖擊。
但面對不斷上漲的生產(chǎn)成本,英特爾不得不頂著競爭壓力漲價。在2022年一季度財報電話會議上,該公司透露,由于通貨膨脹壓力,將在某些業(yè)務(wù)細(xì)分領(lǐng)域提高定價。
產(chǎn)業(yè)鏈人士告訴觀察者網(wǎng),本輪價格調(diào)整是英特爾在過去一年內(nèi)第二次提價。2021年10月,該公司曾實施過一次面向數(shù)據(jù)中心、可編程解決方案和以太網(wǎng)產(chǎn)品的調(diào)價。
在全球通脹壓力下,英特爾調(diào)漲價格也不是半導(dǎo)體行業(yè)的孤例。
6月28日,臺灣《電子時報》報道稱,盡管有人擔(dān)心下半年終端市場需求可能會令人失望,但臺積電已確定從2023年1月起,將大多數(shù)制程的代工價格上漲約6%。
“目前,臺灣地區(qū)的主要代工廠也在尋求產(chǎn)能擴張,因為其與客戶達(dá)成了長期訂單承諾。此外,原材料和人工成本的上漲,再加上電力成本的不斷上漲,也使代工廠面臨進一步提高報價的壓力。”產(chǎn)業(yè)鏈人士稱。
中國大陸晶圓代工龍頭中芯國際也向投資者透露,該公司將通過提價來反映原材料成本的上升。如果不提價,該公司生產(chǎn)成本的上升將使其毛利率下降10%。韓國半導(dǎo)體巨頭三星也傳出,今年計劃漲價15-20%。
除此之外,日本信越化學(xué)、Sumco和昭和電工等半導(dǎo)體材料供應(yīng)商均告訴客戶,他們將至少漲價20%。全球第三大半導(dǎo)體硅片廠環(huán)球晶圓的CEO徐秀蘭近期也證實,該公司正在提高產(chǎn)品的售價。
“這就引發(fā)一個問題:在一些人擔(dān)心全球經(jīng)濟即將出現(xiàn)衰退的背景下,價格上漲是否會進一步抑制需求?”英國科技媒體The Register評論道。
但從臺積電近期公布的業(yè)績來看,上游半導(dǎo)體巨頭似乎也有一定的漲價底氣。7月14日,臺積電公布2022年二季度財報,營收181.6億美元,同比36.6%,凈利潤創(chuàng)紀(jì)錄達(dá)到79.4億美元,同比增長76.4%。
根據(jù)臺積電透露的信息,智能手機、PC等消費電子的需求確實明顯疲弱,但也有表現(xiàn)強勢的其他領(lǐng)域,例如數(shù)據(jù)中心、車用電子等需求仍非常穩(wěn)定,臺積電會以重新分配產(chǎn)能的方式來支持這些需求。
長期趨勢上,臺積電仍然看好CPU、GPU、AI加速器、汽車半導(dǎo)體、5G智能手機等領(lǐng)域。該公司總裁魏哲家透露,目前客戶的需求依然超過臺積電的產(chǎn)能供給,預(yù)期2022年全年將維持產(chǎn)能緊繃的狀態(tài)。